RIP Silicon Valley Bank: 캘리포니아 규제 당국에 의해 폐쇄되고 FDIC에 인수됨, 주주들이 구제됨, 보장된 예금자들이 월요일까지 현금을 받을 수 있음

Apr 22, 2023

Free Money 시대에 모든 것을 포괄하는 대규모 스타트업 버블에 독특하게 노출되었던 캘리포니아주 공인 은행인 Silicon Valley Bank는 현재 소위 스타트업 간의 대량 멸종 사건 속에서 극적으로 터지고 있는 버블입니다. 금요일 아침 캘리포니아 금융보호혁신부(DFPI)가 인수했습니다. 규제 당국은 보도 자료에서 "부적절한 유동성과 지급 불능"을 언급했습니다.

DFPI는 연방예금보험공사(FDIC)를 수령자로 지정했습니다. FDIC는 "DINB(Deposit Insurance National Bank of Santa Clara)"를 창설했으며, FDIC가 수취인으로서 보험 예금자를 보호하기 위해 "실리콘밸리 은행의 모든 ​​보험 예금을 즉시 DINB로 이체"했다고 발표했습니다. 예금자는 3월 13일 월요일에 보장된 예금에 접근할 수 있습니다.

FDIC는 수신자로서 다음과 같이 말했습니다.:

보험에 가입된 예금자: FDIC는 "모든 보험 예금자는 늦어도 2023년 3월 13일 월요일 오전까지 자신의 보험 예금에 대한 완전한 접근권을 갖게 될 것"이라고 밝혔습니다. 그들은 한푼도 잃지 않을 것입니다.

무보험 예금자: "FDIC는 다음 주 이내에 무보험 예금자에게 사전 배당금을 지급할 것입니다. 무보험 예금자는 무보험 자금의 나머지 금액에 대한 법정 관리 증명서를 받게 됩니다. FDIC가 Silicon Valley Bank의 자산을 매각함에 따라 향후 배당금은 무보험 예금자에게 지급될 수 있습니다. 예금자들입니다." FDIC는 말하고 이 사람들이 전화할 수 있는 전화번호를 제공했습니다. 그들은 자금의 적어도 일부를 얻을 것으로 보입니다.

FDIC는 돈을 잃을 가능성이 낮습니다. FDIC가 매각한 후 사용 가능한 자산은 모든 보장 예금, 기타 부채 및 비보험 예금의 적어도 일부를 지불하기에 충분하기 때문에 이 명세서에서 보이는 것과 같습니다. 따라서 FDIC는 손실을 입지 않을 것으로 보입니다.

주주들은 보석금을 내고 전액 손실을 입었습니다. 그들은 FDIC가 인수할 때 자동으로 "구속"되는 사람들입니다. 다른 투자자들은 부분적인 손실을 입을 수도 있습니다.

마지막에는 혼돈 . FDIC가 일반적인 절차인 금요일 저녁이 아닌 낮 시간에 은행을 인수했다는 사실은 은행의 대규모 인출을 포함하여 이 상황이 얼마나 빠르게 움직이고 혼란스러워졌는지를 보여줍니다.

Silicon Valley Bank는 캘리포니아와 매사추세츠에 17개의 지점을 두고 있습니다. 12월 31일 현재 자산 2090억 달러, 예금 1750억 달러를 보유하고 있다.

스타트업과 암호화폐 버블이 이미 완전히 붕괴된 상태였기 때문에 그 어려움은 작년에 분명해졌습니다.

2022년 7월에 저는 The Startup and Venture-Capital Barometer Plunges: Silicon Valley Bank Today v. Dotcom Bust라는 기사를 썼습니다. 은행은 Dotcom Bust에서 살아 남았습니다. 그러나 현재의 붕괴는 Free-Money 거품이 훨씬 더 크고 금액도 훨씬 더 컸으며 Silicon Valley Bank가 이에 훨씬 더 많이 노출되었기 때문에 훨씬 더 큽니다. 찢다.

이 붕괴는 22억 5천만 달러의 새로운 자기자본과 수십억 달러의 유동성을 확보하기 위한 필사적인 노력으로 인해 목요일 낮 동안 주가가 폭락했고 몇 시간 후에도 계속 폭락한 후에 발생했습니다. 오늘 아침 정규 거래가 시작되기 전부터 거래가 중단될 때까지 계속 붕괴되었으며 현재도 거래가 중단된 상태입니다.

주식이 폭락하면서 자본 조달이 중단되었습니다. 교훈은 다음과 같습니다. 은행은 이미 스트레스를 받고 있을 때가 아니라 조기에 자본을 조달해야 합니다.

예금 유출은 2022년 초 스타트업, IPO, SPAC를 둘러싼 거품이 터지면서 엄청난 양의 현금을 소모하던 스타트업 기업이 새로운 자금을 받지 못했을 때 시작되었습니다.

실리콘밸리 은행에 계좌를 둔 스타트업 기업이 1000만 달러, 1억 달러, 5억 달러의 신규 자금을 조달하면 그 현금은 실리콘밸리 은행에 있는 회사 은행 계좌로 들어갔다가 차츰 인출돼 소각됐다. VC들이 이들 스타트업에 대한 자금 조달을 철회하자 예금계좌로의 현금 유입이 고갈되고 현금 유출이 계속되면서 은행 예금이 빠져나갔다.